निवेश करते समय मार्जिन का उपयोग कब करना चाहिए?

विषयसूची:

वीडियो: निवेश करते समय मार्जिन का उपयोग कब करना चाहिए?

वीडियो: निवेश करते समय मार्जिन का उपयोग कब करना चाहिए?
वीडियो: मार्जिन रणनीतियाँ: मार्जिन और उत्तोलन का उपयोग करने के तीन तरीके 2024, जुलूस
निवेश करते समय मार्जिन का उपयोग कब करना चाहिए?
निवेश करते समय मार्जिन का उपयोग कब करना चाहिए?
Anonim
मार्जिन ऋण है। ज्यादातर मामलों में शेयरों को खरीदने के लिए आप अपने ब्रोकर से पूंजी उधार लेते हैं।
मार्जिन ऋण है। ज्यादातर मामलों में शेयरों को खरीदने के लिए आप अपने ब्रोकर से पूंजी उधार लेते हैं।

यह आपको लाभ देता है। आप शर्त लगा रहे हैं कि मार्जिन पर आपके द्वारा खरीदे गए निवेश पर आपके रिटर्न विशेषाधिकारों के विशेषाधिकार, विशेषाधिकार के लिए आपके ब्रोकर को ब्याज दर से अधिक होने जा रहे हैं।

यदि वे हैं, तो आप अंतर जेब करते हैं। यदि नहीं, तो आपको अपने ब्रोकर को पूरा करना होगा।

चूंकि दलाल आपके मार्जिन को पूरा करने के लिए एक संपार्श्विक के रूप में आपके खाते में पहले से ही संपत्तियों का उपयोग करता है, इसलिए मार्जिन पर निवेश बंधक पर एक घर खरीदने के समान ही होता है।

एकमात्र अंतर यह है कि जब आप निवेश करते हैं, तो आपको मासिक मार्जिन भुगतान नहीं करना पड़ता है और ब्रोकर आम तौर पर बहुत चिंतित नहीं होता है यदि आप कभी भी अपने मार्जिन को कम करने के लिए कोई प्रयास करते हैं, जब तक आपके निवेश में पर्याप्त निवेश न हो ।

समानता यहां समाप्त नहीं होती है। घर खरीदने के लिए बंधक लेना अच्छा या बुरा हो सकता है। यह उधारकर्ता के वित्तीय समझदार के स्तर पर, कैसे, क्यों, और स्तर पर बहुत निर्भर करता है। मार्जिन पर निवेश एक ही तरीका है।

यदि आप समझते हैं कि यह कैसे काम करता है, तो इसे समझदारी से उपयोग करें, और अपने जोखिम को अच्छी तरह से प्रबंधित कर सकते हैं, इससे आपको अच्छे रिटर्न उत्पन्न करने में मदद मिल सकती है। दूसरी तरफ, यदि आप पर्याप्त अनुशासित नहीं हैं, या इसका दुरुपयोग करते हैं या गर्म स्टॉक का पीछा करते हैं, तो यह आपके खाते को सूखा कर सकता है।

मार्जिन का उपयोग कब नहीं करें?

इस मामले में मुझे लगता है कि उन परिस्थितियों को खत्म करने के लिए बेहतर अर्थ होता है जहां मार्जिन का उपयोग नहीं किया जाना चाहिए, इससे पहले कि हम उन परिस्थितियों के बारे में बात करें जहां इसका उपयोग करने के लिए यह समझ में आता है। निश्चित रूप से, हमेशा अपवाद होते हैं, लेकिन ये सिद्धांत सबसे आम निवेश परिदृश्यों के लिए सच हैं।

सिद्धांत # 1: ब्याज असर संपत्ति खरीदने के लिए मार्जिन का उपयोग न करें जो आपके मार्जिन ब्याज से कम पैदा करता है

हां, आप सभी किस्मों, खजाने और कई अन्य संपत्तियों के बंधन खरीद सकते हैं जो विश्वसनीय उपज को फेंक देते हैं। ज्यादातर समय, इन उपकरणों की कथित सुरक्षा के कारण, ब्रोकर आपको 1x से अधिक लीवर करने की अनुमति देंगे, जिसका अर्थ है कि आपके संपार्श्विक के $ 1 से आप $ 3 नगरपालिका बांड (उदाहरण के रूप में) खरीद सकते हैं। सैद्धांतिक रूप से, यदि इस माउनी पर उपज आपके मार्जिन पर ब्याज दर के 1/3 से अधिक है, तो संभवतः आप "जोखिम मुक्त" आय के कुछ आधार अंक बना सकते हैं। समस्या तब उत्पन्न होती है जब ब्याज दरें बढ़ती हैं और लाभ की पतली खिड़की जल्दी से नकदी प्रवाह नाली में जा सकती है। इसके अलावा, जो कुछ भी आपके निवेश को इतनी छोटी रिटर्न के लिए जटिल बनाता है वह करने योग्य नहीं है।

सिद्धांत # 2: उपयोगिता कंपनी, आरईआईटी, एमएलपी या अन्य प्रकार के ट्रस्ट में स्टॉक खरीदने के लिए मार्जिन का उपयोग न करें

उपरोक्त के समान सिद्धांत। लाभांश के रूप में वर्तमान आय उत्पन्न करने के लिए अधिकतर किसी भी स्टॉक का उपयोग मार्जिन का उपयोग करने के लिए एक उम्मीदवार नहीं है। ज्यादातर मामलों में, उपज आपकी ब्याज दर से कम होगी, और पूंजी सराहना इसके लिए तैयार नहीं हो सकती है। यदि आप आय के लिए स्टॉक खरीद रहे हैं, तो संभवतः आप एक रूढ़िवादी निवेशक हैं और मार्जिन सिर्फ इतना जोखिम जोड़ता है जिसे आपको नहीं लेना चाहिए। लाभांश निवेश एक बुरी बात नहीं है; मार्जिन पर बस सिफारिश नहीं की है।

सिद्धांत # 3: कार, नाव या घर पर डाउन पेमेंट करने के लिए मार्जिन का उपयोग न करें

सिर्फ इसलिए कि आप अपने दलाल से पैसा कमाने के लिए धन उधार ले सकते हैं इसका मतलब यह नहीं है कि आपको यह करना चाहिए। इस मामले में, आप पैसे उधार ले रहे हैं जो अधिक ऋण (कार ऋण, बंधक, आदि) के लिए आधार बन जाएगा। यदि आपको ऐसा करना है, तो इसका मतलब है कि आप इन संपत्तियों में खरीदने या निवेश करने के लिए पर्याप्त रूप से मजबूत नहीं हैं। लीवरेज के कई स्तर वित्तीय पागलपन हैं और आप जितनी जल्दी सोचते हैं उतना ही आपको काटने के लिए वापस आ सकते हैं।

लेकिन मार्जिन का उपयोग करना बुरा नहीं है, अगर आप जानते हैं कि कैसे।

मार्जिन कब और कैसे उपयोग करें?

बहुत अधिक कर्ज की मौत हो जाती है, लेकिन थोड़ा ऋण आपको वित्तीय लचीलापन देने के लिए एक लंबा रास्ता तय कर सकता है। हालांकि, मार्जिन को केवल एक उपकरण के रूप में उपयोग करना महत्वपूर्ण है जब आपके पास एक अच्छा निवेश है जिसे आप अन्यथा प्राप्त नहीं कर पा रहे हैं। आइए कुछ उदाहरण लें

उदाहरण # 1: एक बड़ा निवेश अवसर उठता है और आप अस्थायी रूप से पूंजी से कम हैं

अक्सर ऐसा होता है कि आपके निवेश खाते में आपका अगला योगदान कुछ दिन या शायद एक सप्ताह दूर है, और यह आसानी से उस अवसर को कवर कर सकता है जिसे आप इस अवसर में निवेश करने जा रहे हैं। मान लीजिए कि यह एक गर्म टिप स्टॉक नहीं है, और आपने निवेश की योग्यता से खुद को संतुष्ट कर लिया है, आगे बढ़ें और अपनी स्थिति शुरू करने के लिए मार्जिन का उपयोग करें। कुछ दिनों में आप अधिक नकद भेज देंगे और आपका मार्जिन कवर किया जाएगा।

उदाहरण # 2: आपातकालीन निधि के रूप में मार्जिन का उपयोग करना

यदि आपको नकदी की आवश्यकता है जो प्रतीक्षा नहीं कर सकता - उदाहरण के लिए, एक अप्रत्याशित रूप से बड़ा कर बिल, जहां समय पर पूर्ण करों का भुगतान नहीं करने के परिणाम मार्जिन पर ब्याज से अधिक हैं, तो आगे बढ़ना और मार्जिन पर उधार देना ठीक है। कई मामलों में आपको यह पता लगाने के लिए समय की आवश्यकता हो सकती है कि मार्जिन को कवर करने के लिए कौन से निवेश बेचे जाते हैं, या शायद आप इसे अपनी आय के साथ समय के साथ कर सकते हैं।

उदाहरण # 3: वर्ष अंत कर योजना

मान लीजिए कि आपके पास कुछ निवेश हैं जिन्हें आप बेचना चाहते हैं ताकि आप अन्य आकर्षक निवेशों में पूंजी को फिर से नियोजित कर सकें। यदि आपके मौजूदा निवेश में महत्वपूर्ण पूंजीगत लाभ है, तो आप नए साल के लिए उन्हें बेचने के लिए इंतजार कर सकते हैं ताकि चालू वर्ष में अतिरिक्त कर न लगें। हालांकि, निवेशकों और फंडों द्वारा पारंपरिक कर की बिक्री के कारण, साल के अंत में कई निवेश काफी आकर्षक हो जाते हैं, जिन्हें आप लाभ लेना चाहते हैं। मार्जिन का उचित उपयोग आपको अस्थायी पूंजीगत अंतर को पुल करने की अनुमति देगा।

एक अनुशासित निवेशक के लिए, मार्जिन हमेशा संयम में उपयोग किया जाना चाहिए और केवल जब आवश्यक हो। जब संभव हो, तो अपने परिसंपत्ति मूल्य का 10% से अधिक मार्जिन के रूप में उपयोग न करने का प्रयास करें और 30% पर एक रेखा खींचें। स्कॉट्रेड जैसे ब्रोकरों का उपयोग करना भी एक अच्छा विचार है, जिनके पास सस्ते मार्जिन ब्याज दरें हैं। याद रखें, मार्जिन ब्याज यौगिक जब तक आप मार्जिन को खुले रखें।

लेखक के बारे में: शैलेश कुमार के बारे में लिखते हैं शेयरों और मूल्य निवेश पर मूल्य स्टॉक गाइड , जहां वह पंजीकृत सदस्यों को व्यक्तिगत स्टॉक चुनौतियों और विचारों की पेशकश करता है। उसकी मुफ्त सदस्यता लें स्टॉक न्यूजलेटर निवेश विचारों के लिए जिनका उपयोग आप आगे अनुसंधान के लिए कर सकते हैं।

कोई फर्क नहीं पड़ता कि निवेश के प्रकार या राशि GoodFinancialCents.com मदद करने के लिए यहां है। चाहे वह $ 20,000 का निवेश कर रहा हो या $ 500000 का निवेश कैसे करें, हम आपको अपने अधिकांश निवेश करने में मदद करना चाहते हैं!

सिफारिश की: